谈一谈自己对人工智能粗鄙的看法。

人工智能是人类的第四次工业革命，实现AGI，若沿用现有架构，需要数百万倍算力提升及能源革命，在这个过程中会出现各种创新，挫折，但无论发生什么都只会刺激玩家加速配置算力，这是一条充满荆棘之路，没有捷径可走，deepseek确实推动了人类向AGI更进了一步，但是离AGI相差甚远，这一步小小的跳跃之后，大概率接下来很长一段时间内难有新的突破，只有老老实实的堆算力，才能大力出奇迹。

英伟达作为算力端的世界总龙头这2年多涨幅10倍，今年会站稳美股市值第一的宝座，接下来10年内无人能够挑战了，我觉得它的高点不会低于10万亿美元。英伟达强大的GPU性能、先进的互联技术、CUDA生态系统、丰富的软件工具和库是其强大的护城河，在这个星球上目前看不到哪个对手能追赶上，目前看能打败它的只有它自己，如果哪一天它停下了创新的脚步，才会从铁王座上摔下来。值得注意一点的是摩尔定律的原始形式（晶体管数量每两年翻倍）面临物理和经济挑战，GPU性能每代提高20%-30%左右，因为先进的互联技术，才看到英伟达B200较H100提升5倍，未来算力靠堆硬件来提升越来越难了，我们的优势就是拥有全世界最强的互联底座的技术和生产能力 ，现在无论光模块还是铜缆， 国内的公司在世界范围内根本就找不到任何对手，这也是投资的方向。

我们大A还是炒题材为主，deepseek可以说是我见过的最强题材，级别不会低于9月24号的互联网金融，这里会带动一大堆股票出业绩的，我会拿出3层左右仓位参与的，我们大A就适合这种短期爆炒，会在短时间内造富那些短线的人精。至于说价值投资就太割裂了，这次把NV链打的那么低，在我看来是挖坑，过几个月看还是这些老面孔新高，deepseek在我看来不是利空，而是利好，以前对AGI还抱有怀疑，现在看来实现的几率越来越大，无非是多耗一点时间罢了。$沃尔核材(SZ002130)$ $麦格米特(SZ002851)$ $淳中科技(SH603516)$