$诺和诺德(NVO)$ $礼来(LLY)$ $博瑞医药(SH688166)$ 有没有发现,这几年医药研发,除了卷,还有节奏太快了,PD1,各种单抗没几年,双抗,ADC出来了。
诺和诺德,礼来GLP1新一代划时代减肥药出来了,全球刚上市,诺和诺德第二代就要出来了,之前有分析师预判CagriSema有望在2026年上市,这样好了,可以按个暂停键。现在节奏太快。
对于诺和诺德的试验结果,德国资管巨头Union Investment的投资经理Markus Manns表示,这些结果对诺和诺德是最坏的情况,Cagrisema效果仅与Zepbound相当,但制造起来却更加复杂。
Union Investment也是诺和诺德的股东。
美国机构杰富瑞表示,CagriSema的Ⅲ期数据令人失望,患者依从性可能暗示药物的耐受性存在问题。买方调查显示,大多数人预测绝对体重减少25%-27%,耐受性与诺和盈类似。
研究机构Redburn Atlantic的生物制药研究负责人Simon Baker也指出,尽管新闻稿中的措辞是温和的,只有57%的人用到最高剂量,这将引发对耐受性的猜测。股价层面的暴跌与基本面其实不成比例,但围绕这一事件的定位非常重要,稳定下来需要一段时间。