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2022Q1营收同比+35%，归母净利润同比+71%，业绩超市场预期。
毛利率同环比提升，后续随客户结构趋于稳定，大项目管理进一步优化，毛利率有望进一步企稳。
2022Q1项目型市场表现亮眼，流程型龙头经营α更强，持续替代外资。
产品端仪器仪表&工业软件能力补齐，智能制造解决方案能力更上一层楼。
营销端“S2B平台+5S店”稳步推进，牢牢把握“最后一公里”。
我们维持公司2022-2024年归母净利润分别为7.39亿元/9.22亿元/11.56亿元，分别同比+27%/+25%/+25%，对应现价PE分别42倍、34倍、27倍，给予目标价74.5元，对应2022年50倍PE，
风险提示宏观经济下行，下游资本开支不及预期，国内外加剧等。
个人看法，请勿作为投资依据。
