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解析投资:车载导航行业市场现状解析

自从公路的出现,就诞生了为人类指路向导的地图。随着现代社会的到来,汽车的出现及发展,也大大改变了人们的出行方式,然而,问题也随之出现了。作为指路向导的印制地图却常常因不能够跟得上街道的变化又难以辨认的时候,其对汽车的驾驶路向选择会产生出一定程度的困扰。这时候,人类能够利用高空上的卫星信号为汽车准确而又及时导航定位的卫星导航系统,就成了无价之宝,而车载导航就是基于这样的需求被创造出来。一、行业概述
车载导航是指利用车载GPS(全球定位系统)配合电子地图来进行的自主导航,它能方便且准确地告诉驾驶者去往目的地的最短或者最快路径,是驾驶员的好帮手。由于车载导航具有GPS全球卫星定位系统功能,所以能让您在驾驶汽车时随时随地知晓自己的确切位置。由于车内数据延时明显、路况更新不及时、定位较为不准确、网络传输较慢等原因,使用得车载导航目前的使用率低于智能手机。然而车载导航的体验绝不是智能手机可以比拟的,原因在于手机的硬件相对车载导航较弱,车载导航的定位能力更强,同时车载导航的屏幕大,操纵更适合驾车场景,还能获得更完整的整车数据。因此,车载导航最终必然会取代智能手机,这既是驾驶人的需求,也是未来智能网联汽车的必然选择。二、车载导航产业链
车载导航产业链一般包括上游电子元器件及相关部件、中游车载导航行业、下游目标客户三大环节。车载导航的上游划分比较简单,在议价能力方面,一般的电子元器件、软件等供应商比较多,没有议价权。而芯片、地图等上游要素的供应商较少,有一定的议价权。 车载导航的中游主要涉及车载导航企业的各种产品和服务,如博世、德尔福、爱信、先锋、阿尔派等在前装市场主要负责对汽车生产商的售后服务。好帮手、路畅、飞歌、华阳、索菱等在后装市场既有负责对汽车销售公司的安装,也有对经销商和4S店的售后服务,还有专门对零售店以及汽车改装店的安装、售后、一对一服务等。下游目标客户主要涉及车载导航前装和后装市场的不同目标客户。按照下游的不同,车载导航市场可以分为前装市场和后装市场。前装导航产品是指汽车出厂以前安装在整车上的导航产品,是原厂车本身的组成部分;后装导航产品是指汽车出厂以后,按照用户要求安装在整车上的车载导航产品。前装车载导航企业的目标客户是汽车生产商(或者进入整车供应体系的零部件企业)。一般而言,车载导航企业需要与汽车生产商达成协议成为其采购对象。在生产商进行新车研发的时候,车载导航企业也随之一起进入其研发周期。在新车生产的过程中,车载导航信息终端直接被汽车生产商采购,并在汽车生产过程中进行配臵,与整车一起销售给终端客户。后装车载导航企业的目标客户有汽车销售公司、经销商、4S店、零售店、汽车改装店等。其中4S店以其在技术、原装备件质量、服务环境、管理及专业化等优势得到迅速发展。近几年来,我国汽车4S店数量已跃居全球前列,每个品牌4S店基本超过100家。三、行业市场现状
车载导航的前装导航主要定位于高端车市场,而后装导航定位于中低端车市场。前装车载导航是车辆原装的组成部分,伴随新车型共同开发,其开发周期均在2年以上,需要较强的研发能力。由于全球大型汽车品牌集中在美国、日本和欧洲,因此全球主要的前装车载导航生产厂商也集中在美国、日本和欧洲,主要包括博世、电装、爱信、先锋、阿尔派等外资厂商。虽然我国在前装车载导航领域竞争不强,但近年来我国也诞生了一批比较优秀的前装车载导航厂商,如四维图新、高德、易图通、凯立德等,其中四维图新牢牢占据着国内前装车载导航最大的市场份额。后装车载市场对研发要求较低,并且市场进入门槛较前装车载市场容易。在国内,由于我国研发环境成本相对较低,能将研发成本和周期降至低水平,使得我国车载导航在后装市场形成较强的竞争力。随着我国的研发能力的提高和成本优势,以路畅、好帮手、华阳、索菱、飞歌等为代表的大型导航生产厂家,凭借其自主研发能力、生产能力和检测技术,以优秀的产品质量和服务占据了国内主要的市场份额。然而,目前后装车载导航现状面临着双重考验。一方面,后装市场门槛低,一些中小企业看中巨大的市场空间纷纷推出各自的车载导航产品,市面上车载导航产品虽然种类 多样但功能基本一致,基本都针对中低端市场,同质化明显。另一方面,前装车载系统作为品牌整车的一部分,生产商会对其进行严格的把关,而后装车载导航并没有成熟规划的产品要求,因此质量良莠不齐,无法取得客户的高度信任。此外,随着车载导航成本的下降,前装车载导航对原装汽车的契合度将会越来越高,前装车载导航将全面挤占后装车载导航的市场空间是必然趋势,未来前装车载导航是整个市场的主流。但从国外市场经验来看,这是一个较为长期的过程,对我国后装车载导航企业的转型留着准备机会。以日本为例,新车导航配备率从0.4%到66.6%经历了17年,而欧美经过十余年的发展车载导航的配备率也刚刚超过14%,因此能够给予后装车载导航企业尤其我国的企业有足够的转型时间。目前,路畅科技正在积极开拓进入前装车载导航市场,争取车载导航前装率上升之时享受其带来的红利。四、行业发展趋势
随着汽车需求量的增长,人们生活习惯的改变及车联网的发展,近年来全球车载导航的市场逐步扩大。2011年开始,全球车载导航市场突破1000万台,增长率超过10%,随后2012-2015年全球车载导航市场持续保持高增长。现阶段虽然增速有所下滑,但预计未来几年全球车载导航市场仍将保持两位数的高速增长。2012年,我国成为世界第一汽车生产国和消费国,之后发展迅速。随着消费属性的变化发展,我国汽车已经从奢侈品、高档商品,逐渐演变成为普通的代步工具、交通工具。汽车保有量也从2012年的12089万辆增至2018年的24000万辆,年复合增长率达到12%。与发达国家相比,无论是汽车保有量还是增长速度,我国均遥遥领先。我国的车载导航市场从2003年开始起步的,由于交通设施和路途环境的不断变化,全国路网路况日益复杂,尤其是城市交通严重拥堵,使得车载导航产品已经成为人们汽车出行必不可少的功能服务。并且,除了最基本的导航服务,车载导航系统还能提供娱乐等日渐丰富的增值服务,人们对汽车导航产品的依赖也在与日俱增。此外,车载导航是卫星导航最重要的应用之一,我国政府在高度重视卫星导航应用产业的发展,同时还推出了一系列产业政策促使车载导航产业也得到了快速发展。统计数据显示,截止2016年,中国车载导航市场规模达到20亿元,2012 -2016年年复合增长率为12%。其中2016年前装车载市场渗透率保持了持续上涨态势达到20.6%,尽管我国前装车载导航产品的渗透率在不断提升,但相较于海外占据70%的前装车载渗透率是不具有竞争力的。然而,随着我国前装车载导航渗透率的不断提升,未来我国仍有机会挖掘或者替代全球广阔的市场空间。目前我国的前装车载导航市场集中度高,2018年二季度显示,四维图新、高德、易图通分别以38.55%、31.50%和22.97%占据中国前装车载导航出货量市场份额的前三位。其中四维图新前装车载导航市场份额第一。此外,路畅科技目前也加快由后装车载导航市场向前装车载导航市场转型。四维图新(002405):国内前装车载导航领域的龙头。主要提供高精度地图、高精度定位、车载智能芯片为核心的产品和服务。产品全面服务于来自全球领先的汽车、消费类电子、互联网及移动互联网客户。目前已与包括特斯拉、宝马、福特、梅赛德斯-奔驰、现代、日产、沃尔沃、大众、丰田、标致在内的等多家汽车集团有良好的合作关系。针对全球客户的多样化需求,可以提供满足欧、美、日等全球客户的不同标准与规格的产品。路畅科技(002813):国内车载导航娱乐与汽车移动互联网领域的领先企业。目前公司车载导航信息终端产品共有200多款,覆盖了包括大众、通用、丰田、奔驰、宝马、奥迪等20多个主流车系。公司产品销售上分为前装和后装车载导航两大体系。公司成立独立的前装事业部负责前装车载导航终端的销售,后装车载导航信息终端在国内实行自有品牌的经销模式。在海外市场主要采用“ODM”的经营模式,国内产品主要采用经销模式。经销队伍包括汽车4S店和区域经销商。下游客户包括汽车4S店、汽车用品店及汽车改装店等。目前公司的导航产品主要仍以后装车载导航为主,但已经逐渐进入了前装车载导航领域。(文章来源:解析投资)(来源:解析投资的财富号 2019-08-16 09:23) [点击查看原文]

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2019年08月16日 09:46
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