今天A股的全天表现,既上周五大幅低开后拉升长阳光头收盘后,在以美国为首的外围市场集体暴跌的情绪之下,大幅度低开以后,全天指数下跌,但是内部结构尚可,涨跌参半。今天调整的核心原因是北上资金大幅度卖出135亿,在美联储持续紧缩的缓解下,北上外资大幅度流出应该会变成常态(前期的连续流入,不排除有其他资金的可能)
现在市场在多头运行的大趋势里,其实更需要一些阶段性的盘整,产业链内部进行交换筹码的动作,所以可以把6月的“颠簸”定义为良性调整。
和欧美市场普遍悲观预期不同的是,中国经济明显跟欧美在不同的货币政策周期和经济周期下运行,而这是至关重要的,因为近端流动性对市场的影响要大于远端流动性。
题材角度看,汽车配件,光伏风能,包括其上游的化工,今天表现都不错,由于他们是本轮反弹的发起者,所以我们必须确认此轮反弹仍以多头轮动为主基调。